شاخص کل در آخرین روز کاری هفته در حالی که بیش از 200 واحد نیز رشد را ثبت کرده بود که در پایان با توجه به عواملی که به آن اشاره خواهد شد بیش از 264 واحد افت نمود و به کانال 43 هزار واحدی وارد شد.نماد معاملاتی شرکت های پالایش نفت بندر عباس با 78 واحد و چادملو با 49 واحد بیشترین تاثیر منفی و نماد معاملاتی شرکت های هلدینگ خلیج فارس با 76 و پتروشیمی خارک با 44 واحد بیشترین تاثیر مثبت را بر شاخص داشتند.

ارزش کل معاملات امروز بورس نیز به 190.9 میلیارد تومان رسید که بیشترین ارزش به معاملات فارس با 44 میلیارد تومان و شپنا با 23.4 میلیارد تومان تعلق داشت.

شاخص کل فرابورس نیز امروز 4 واحد افت کرد و به 518 واحد رسید.ارزش کل معاملات بازار فرابورس به 67.1 میلیارد تومان رسید که بیشترین ارزش به معاملات شتران با 18.6 میلیارد تومان رسید.

 

نبض بازار در این روزها کاملا در دستان مجلس و بررسی بندهای درآمدی بودجه می باشد.در روزهای گذشته بحث عدم تصویب معافیت پالایشگاه های خصوصی از پداخت 26 درصد به صندوق توسعه ملی حاشیه های زیادی در بازار به وجود آورد و خبرهای زیاد و مختلفی نیز در این باره منتشر شد .متاسفانه این بند از بودجه دامن گیر لیدر اصلی بازار یعنی شبندر شده و جو روانی بسیار منفی در بازار به وجود آورده.دیروز بعد از ظهر خبرهای نسبتا خوبی از جلسه کمیسیون تلفیق در مورد این موضوع بیرون آمد.بعد از ظهر روز گذشته بعد از اتمام جلسه علنی مجلس کمیسون تلفیق جلسه داشت.اعضای کمیسیون تلفیق به همراه وزیر اقتصاد و مسئولان سازمان در تلاشند که این موضوع هر چه زودتر ختم به خیر شود و پالایشگاه های خصوصی از پرداخت سهم 26 درصد سهم صندوق توسعه ملی معاف شوند.

عصر روز گذشته رییس و مدیران ارشد سازمان بورس و اوراق بهادار به همراه مدیر عامل شرکت بورس تهران در نشستی مشترک با اعضای کمیسیون اقتصادی و کمیسیون تلفیق مجلس شورای اسلامی خواستار بازنگری در مصوبه اخیر نمایندگان و صرفه نظر از مشمولیت شرکت های پالایشی غیر دولتی از پرداخت سهم 26 درصدی صندوق توسعه ملی شده بودند که نهایتا کمیسون تلفیق رای به معافیت پالایشگاه های خصوصی از پرداخت این مبلغ به صندوق توسعه شدند.گفته می شود با اعلام وزیر نفت و مدیرعامل شرکت پالایش و پخش مبنی بر این‌که نفت و فرآورده‌های آن به قیمت 95 درصد فوب خلیج فارس به پالایشگاه‌های خصوصی فروخته می‌شود، پالایشگاه های خصوصی از پرداخت این سهم معاف شده اند. البته شنیده می شود و گفته می شود این مصوبه بار دیگر باید در صحن علنی مجلس به رای گذاشته شود و برای تصویب نیز دو سوم آرا را نیاز خواهد داشت به همین جهت سهامداران بازهم ترجیح دادند به فروش سهام خود در این گروه بپردازند چرا که هنوز اطمینان کامل به تصویب آن در مجلس ندارند.

اما امروز در مورد سنگ آهنی ها هم تصمیم مثبتی گرفته نشد. در ادامه بررسی امروز بندهای درآمدی لایحه بودجه 92 امروز در مورد سنگ اهنی ها و بحث عوارض و بهره های مالکانه نیز بحث شد.ظاهرا بهره مالکانه 600 میلیارد تومان تصویب شده است که نمی تواند خیلی بر روند سودآوری شرکت های سنگ اهنی تاثیر داشته باشد.اما طبق شنیده های امروز ما از مجلس قرار است 5 درصد قیمت شمش فولاد خوزستان نیز از هر تن سنگ آهن به عنوان عوارض از شرکت های سنگ آهنی اخذ شود.که هزینه های آنها را بیشتر افزایش میدهد.اما صحبت هایی نیز در مورد آزاد سازی نرخ سنگ آهن نیز شد و آنطور که از گفته ها استنباط می شد بیشتر موافق آزاد سازی بودند البته گفته شد که این موضوع باید بررسی شود

در دیگر عوامل تاثیر گذار بر بازار باید به مسائل سیاسی چه در حوزه داخلی و چه خارجی اشاره کرد. در مسائل سیاسی خارجی امروز در استانبول، سعید جلیلی و کاترین اشتون، دو مذاکره‌کننده ارشد هسته‌ای ایران و 1+5 پشت میز مذاکره می‌نشینند و در وین، علی اصغر سلطانیه دور تازه‌ای از گفت‌وگو با مقامات بلندپایه آژانس بین‌المللی انرژی اتمی بر سر موضوعات فنی مورد اختلاف را آغاز می‌کند.به هر حال نتیجه این نشست ها می تواند بر بازار تاثیر بسزایی داشته باشد.

در مسائل سیاسی داخلی و انتخابات تا اواخر روز پنج شنبه نتایج بررسی صلاحیت ها اعلام می شود و مرحله ای دیگر از این رویداد سیاسی بزرگ پشت سر گذاشته می شود.مسلما بازار به نتیجه این بررسی ها واکنش نشان خواهد داد. در این حوزه نامه صد نمایند مجلس به شورای نگهبان جالب می باشد. صد نفر از نمایندگان مجلس در نامه ای به شورای نگهبان خواستار بررسی دقیق صلاحیت آیت الله هاشمی رفسنجانی رئیس مجمع تشخیص مصلحت نظام و اسفندیار رحیم مشایی مشاور رئیس جمهور و رئیس دبیرخانه جنبش عدم تعهد شده اند.

اما در مباحث اقتصادی دلار به روند کاهش خود ادامه نداد و مجددا به بالای 3500 تومان رسیده.دلار نیز منتظر نتیجه بررسی صلاحیت ها توسط شورای نگهبان می باشد.بازارهای جهانی هم امروز به نفع بازار عمل نکردند و شاهد افت مس به زیر  72000 دلار و روی نیز به 1830 دلار سیده است.شایان ذکر است مس در اواخرهفته گذشته به 7400 دلار در هر تن نیز رسیده بود.

در بازار داخلی چه خبر بود؟

در گروه پالایشگاهی خبر بررسی مجدد معافیت پالایشگا ه های خصوصی در کمیسون تلفیق در اواخر روز کاری گذشته امیدها را به برگشت قیمتی سهام این گروه افزایش داد.در لحظات ابتدایی بازار این اتفاق نیز رخ داد و حتی شاهد صف خرید در برخی نمادها نیز بودیم اما فشار فروش در شبندر امان نداد و سهم را مجددا به صف فروش کشاند تا بقیه نمادها نیز کم کم به دنبال این سهم جادویی حرکت کنند و به قیمت های درصد منفی برسند.البته در این بین شراز مقاومت خوبی داشت.فشار عرضه ها در این گروه به دلیل شنیده هایی مبنی بر بررسی مجدد این موضوع در صحن علنی مجلس و پیش بینی و احتیاطی که در زمینه عدم تصویب مجدد آن داشتند،بود!به نظر می رسد ادامه این روند در روزهای آتی به جایی کشیده شود که راه بقیه پالایشگاهی ها از شبندر جدا شود ولی ادامه افت در شبندر و جدا شدن بقیه نمادها از این سهم مسلما هزینه هایی نیز برای بازار در پی خواهد داد.

در این گروه لاوان از جو منفی به دور می باشد و همچنان متوقف می باشد.گفته می شود بازگشایی نماد در گرو شفاف سازی در رابطه با ابهامات به وجودآمده اخیر می باشد.

در پتروشیمی ها در ابتدای بازار معاملات قابل قبول و نسبتا مثبتی را شاهد بودیم که حاکم شدن جو منفی بر بازار به این گروه نیز سایت کرد و شاهد افت قیمت تمامی نمادها بودیم.حتی تعدیل سود خوب شخارک نیز نتوانست بر روند معاملاتی گروه تاثیر گذار باشد.

شخارک امروز در قیمت 2490 تومان بازگشایی شد و تا 2588 تومان و رشد بیش از 15 درصدی نیز پیش رفت. شرکت در 12 ماهه واقعی سال 91 مبلغ 7523 ریال به ازای هر سهم محقق کرده است که نسبت به آخرین پیش بینی که 5198 ریال بوده با رشد 45 درصدی روبرو شده است. شرکت متانول خود را به طور میانگین 976 تومان به فروش رسانده است این در حالی ست که در آخرین پیش بینی نرخ فروش 817 تومان در نظر گرفته شده بود.برای سال جاری نیز این نرخ را 866 تومان در نظر گرفته است.

فارس نیز در حالی در ابتدای بازار در قیمت های درصد مثبت معامله می شد در ادامه به تدریج با افت روبرو شد و نتوانست به قیمت های بیش از 1000 تومان بازگردد.دیروز تصویب شد که بلوک 50 درصدی شرکت تا سقف 30 هزار میلیارد تومان در سال جاری به فروش برسد که در این صورت قیمت پایه سهم حدودا 2500 تومان می شود اما امروز عضو کمیسیون برنامه، بودجه و محاسبات مجلس، با بیان اینکه فروش سهم هلدینگ خلیج فارس از سوی دولت برای تسویه بدهی خود غیر‌قانونی بوده است،اعلام کرد: شیوه عمل دولت در خصوص واگذاری هلدینگ خلیج فارس حراج بیت‌المال است.

به هر حال حاشیه های این سهم نیز کم کم در حال افزایش است.نکته مثبت فعلی سهم این است که خوراک مایع امسال افزایش نمی یابد و این خبر خوبی برای شرکت می باشد و مثل بیشتر شرکت ها نظیر کرماشا و خراسان و شفن و مارون و شپدیس و دیگر شرکت ها ریسک افزایش چند برابری افزایش نرخ خوراک گازی را ندارد.باید در روزهای آتی منتظر باشیم و ببینیم مجلس محترم شورای اسلامی که خوب حق سهامداران حقیقی بازار سرمایه را دادند در این زمینه چه تصمیمی می گیرند. تا الان که ضربات مهلکی به بازار وارد کرده اند.

پارسان در قیمت های کمتر از 830 تومان مورد توجه قرار گرفت و سهم در صفر قیمتی به کار خود پایان داد.

در اوره سازان خراسان در حال رسیدن به قیمت های عرضه اولیه خود می باشد.کرمانشاه روز 6 خرداد مجمع خود را برگزار می کند و پرداخت سود نیز یک ماه بعد می باشد.فعلا خبری از افزایش نرخ اوره داخلی نیز نمی باشد که مسلما افزایش نرخ خوراک ،شرکت های گروه را به تکاپو برای افزایش نرخ اوره داخلی خواهد انداخت.

شازند نیز امروز از ابتدا با معاملات مثبتی روبرو بود ولی در ادامه با افت روبرو شد.خوراک شرکت مایع می باشد و فعلا ریسکی در این زمینه شرکت را تهدید نمی کند. مدیرعامل شرکت ملی صنایع پتروشیمی ایران گفته: خوراک مایع شرکت‌های پترروشیمی از سال ۸۶ به قیمت ۵ درصد زیرقیمت فوب خلیج فارس به این شرکت‌ها تحویل می‌شود.

پتروشیمی شیراز از زمان اعلام خبر به تعویق افتادن طرح توسعه عظیم خود زیاد مورد توجه قرار نگرفته است.سهم در معاملات امروز به زیر 800 تومان نیز رسید.اگر افزایش نرخ گاز شرکت های پتروشیمی به طور قابل ملاحظه ای افزایش یابد که البته اصلا منطقی نیست این افزایش زیاد باشد و به بیش از 180 تومان برسد، نباید انتظار برگشت قیمتی سهم به بیش از 800 تومان را در حال حاضر داشت.

در فلزی ها نیز روزهای خوبی را شاهد نیستیم.در این گروه ذوب به زیر 300 تومان هم رسید.شرکت در حسابرسی شده ی سال 91 سود خود را 1 تومان افزایش داده است.شنیده هایی نیز شنیده می شود که شرکت در 12 ماهه نیز تعدیل زیادی نخواهد داشت.به هر حال سال 92 می تواند سال خوبی برای ذوب آهن به جهت کاهش محسوس هزینه ها باشد.

اما در سنگ اهنی ها در حالی امیدواری ها به عدم تصویب پرداخت 5 درصد شمش فولاد خورستان به عنوان عوارض می رفت که امروز در مجلس علاوه بر آن 600 میلیارد تومان به عنوان مبلغ بهره مالکانه این 5 درصد نیز تصویب شد.این اتفاق به یکباره سهام سنگ آهنی را تا صف فروش نیز پیش برد.در حال حاضر تمام امید این گروه به آزاد سازی نرخ سنگ اهن می باشد که گفته می شود این مورد بررسی خواهد شد.امیدواریم مسئولان شرکت های سنگ آهنی ها حق و حقوق سهامداران را نیز در نظر بگیرند و این موضوع را پیگیری کنند.به هر حال امسال حداکثر تلاش مجلسی ها این بوده که کاهش درآمدهای نفتی این طور و با اخذ عوارض از شرکت ها جبران شود.

در این گروه خوشبختانه شنیده می شود  بخشنامه مربوط به اخذ عوارض 40 درصدی از صادرات سنگ‌آهن دانه‌بندی لغو شده است.

 کچاد که امروز با صف فروش روبرو شد،اما در ادامه با جمع آوری صف فروش و حجم معاملات بیش از 6 میلیون سهمی متعادل شد. کچاد در 12 ماهه واقعی سال 91 مبلغ 220 تومان پوشش داده است.که نسبت به پیش بینی اخیر خود که 200 تومان بوده است با رشد 10 درصدی روبرو شده است.افزایش فروش و کاهش بهای تمام شده علت تعدیل شرکت بوده است.

در قندی ها تعدیل مثبت قپیرا و قصفها تا حدودی جو مثبت در گروه به راه انداخت .برای امسال رئیس جمهور جدید مسلما برای خوب جلوه دادن شرایط اقتصادی سعی می کند در ابتدا قیمت کالاهای اساسی مردم که یکی از آنها قند و شکر می باشد را کنترل نماید.به همین جهت قندی ها تا حدودی در لاک دفاعی فرو رفته اند.

در این گروه قلرست نیز که همانند قپیرا سال مالی منتهی به 31/4/92 دارد سود هر سهم این دوره را از 4251 ریال به 5662 ریال افزایش داده است و تعدیل مثبت 31 درصدی داشته است.در 9 ماهه واقعی نیز 500 تومان معادل 88 درصد پوشش داشته است.شرکت نرخ فروش شکر در این گزارش را 1410 تومان در نظر گرفته است این در حالی ست که نرخ فروش در پیش بینی قبلی 1353 تومان پیش بینی شده بود.

در کل بازار امروز بازاری منفی بود که همانطور که گفتیم بیشتر تحت تاثیر خبرهای بررسی بودجه در صحن علنی مجلس می باشد.پیش بینی هم می شد با وجود کاهش درآمد نفتی کشور در سال جاری ،دولت و مجلس به راحتی از عوارض شرکت های تولیدی نگذرند و آنها را مجبور به پرداخت این عوارض نمایند.تصمیمات اتخاذ شده اصلا به نفع بازار سرمایه نبوده است و امیدواریم ادامه بررسی بودجه برای گروه پتروشیمی منفی نباشد.چرا که اگر برای پتروشیمی ها نیز تصمیمات از نوع تصمیات گروه پالایشگاهی و معدنی گرفته شود و نرخ خوراک آنها افزایش چندین برابری داشته باشد، بازار از سه جهت و سه صنعت که در یک سال اخیر نقش اصلی را در رشد بازار داشته اند ،ضربه خواهد خورد و جبران آن نیز به این راحتی نیست.

برای هفته آتی نیز بازار تحت تاثیر ادامه بررسی بودجه در صحن علنی و همچنین نتایج بررسی صلاحیت ها و البته نتیجه نشست امروز هسته ای می باشد.بنابراین نمی توان پیش بینی دقیقی از بازار هفته آتی داشت و باید منتظر تحولات ایجاد شده در بخش های مختلف سیاسی و اقتصادی باشیم! پرشین تحلیل